عملية التسوية لسوق الأوراق المالية
تضمن عملية إدارة التسوية المبسطة لدينا نقل الأوراق المالية والأموال بشكل فعال ودقيق وآمن من خلال إنشاء تعليمات تسوية متطابقة.
الدورة والعملية
تتبع عملية إدارة مركز التسوية في أبوظبي للمقاصة دورة تسوية متجددة في اليوم الثاني بعد التداول، مما يعني أن التسويات تتم في نظام التسوية الخاص بأبوظبي للإيداع بعد يومي عمل من تاريخ تنفيذ التداول (يوم التداول).
- يوم التداول: هو اليوم الذي يتم فيه تنفيذ التداول في سوق أبوظبي للأوراق المالية (شراء أو بيع الأوراق المالية)، حيث تقوم أبوظبي للمقاصة بإصدار تعليمات تسوية من المستوى الثاني (مستوى العميل-إجمالي) في الوقت الفعلي.
- اليوم الأول بعد التداول: هو أول يوم عمل بعد تنفيذ التداول، ولا يتم خلاله تبادل الأموال أو الأوراق المالية، حيث يمكن للعضو تنفيذ أنشطة إدارة ما بعد التداول، مثل تحديث مراكز التسوية على مستوى العضو. بعد ذلك تقوم أبوظبي للمقاصة في نهاية اليوم بإصدار تعليمات التسوية من المستوى الأول (على مستوى العضو – صافي).
اليوم الثاني بعد التداول (يوم التسوية):
تتولى أبوظبي للإيداع عملية التسوية، حيث يتم تبادل النقد والأوراق المالية بين العميل والعضو وأبوظبي للمقاصة، وذلك وفقا لآلية التسليم مقابل الدفع لتنفيذ تعليمات التسوية على مستوى العضو.
إدارة التعثر:
تتولى شركة أبوظبي للمقاصة إدارة عملية معالجة التعثر لمراكز التسوية المتأخرة على مستوى العضو وفقا للأدوات المدرجة أدناه:
- هامش التعثر:يتم فرضه في حال عدم الوفاء بالتزامات التسليم في تاريخ التسوية المحدد (اليوم الثاني بعد التداول).
- الشراء الطوعي (اليوم الثاني إلى اليوم الثالث بعد التداول):يتم تفعيله في حال عدم الوفاء بالتزامات التسليم في تاريخ التسوية. حيث تتيح أبوظبي للمقاصة للعضو المتعثر تقديم أمر شراء في لوحة التداول المعنية في البورصة في اليوم الثاني والثالث بعد التداول، ويعرف هذا الإجراء بالشراء الطوعي. تتمتع عمليات تداول الشراء الطوعي بدورة تسوية كيوم التسوية
- شراء الأوراق المالية (اليوم الرابع بعد التداول):في حال عدم تسوية مركز التسوية على مستوى العضو بحلول اليوم الرابع بعد التداول وقبل الدفعة الأخيرة للتسوية في أبوظبي للإيداع، تقوم أبوظبي للمقاصة بتنفيذ أمر شراء أوراق مالية نيابة عن العضو المتعثر في لوحة التداول المعنية بالبورصة.
- استبدال النقد للمشتري بعد نهاية اليوم الرابع بعد التداول:في حال استمرار تأخر تسوية مركز العضو بعد الدفعة الأخيرة للتسوية في أبوظبي للإيداع في اليوم الرابع بعد التداول، تقوم أبوظبي للمقاصة بإغلاق مركز التسوية على مستوى العضو المتعثر، إلى جانب مراكز الأطراف المتأثرة. بعد ذلك، تصدر أبوظبي للمقاصة تعليمات دفع من العضو المتعثر إلى الأعضاء المتأثرين.
الإخلال بالتزامات التسوية:
إذا أخفق عضو التقاص أو وكيل التسوية في الدفع في تاريخ التسوية، قد ينتج عن ذلك إخلال بالتزامات التسوية.